Participations et portefeuille
Novus Patrimonium Investment Holding Sàrl détient un portefeuille diversifié de participations dans plusieurs sociétés, principalement en Suisse et en Europe. Le portefeuille combine des participations majoritaires et minoritaires, dans des sociétés opérationnelles et des véhicules d’investissement complémentaires. L’objectif est de constituer un ensemble cohérent d’actifs générateurs de valeur à long terme, avec une gestion prudente des risques.
Le nombre de participations évolue dans le temps en fonction des opportunités d’investissement et de désinvestissement. La société veille à maintenir une diversification suffisante par secteur, modèle d’affaires et zone géographique, tout en restant concentrée sur des domaines qu’elle connaît bien.
Le nombre de participations évolue dans le temps en fonction des opportunités d’investissement et de désinvestissement. La société veille à maintenir une diversification suffisante par secteur, modèle d’affaires et zone géographique, tout en restant concentrée sur des domaines qu’elle connaît bien.
Quelques repères indicatifs
- Portefeuille composé d’un nombre limité mais significatif de participations
- Diversification sectorielle : industrie, services B2B, immobilier, placements financiers
- Exposition principalement suisse et européenne
- Orientation long terme, avec une rotation mesurée des participations
| Type de participation | Description | Horizon typique | Rôle dans le portefeuille |
|---|---|---|---|
| Participations majoritaires | Contrôle ou influence déterminante sur la stratégie et la gouvernance de la société détenue. | Long terme | Socle principal de création de valeur et d’ancrage industriel. |
| Participations minoritaires | Participation significative sans contrôle, souvent aux côtés d’autres investisseurs. | Long terme ou moyen terme | Accès à des opportunités spécifiques et diversification des expositions. |
| Sociétés opérationnelles | Entreprises actives dans leurs marchés, avec une équipe de direction dédiée. | Long terme | Génération de flux de trésorerie récurrents et croissance organique. |
| Holdings et véhicules intermédiaires | Structures de détention ou de co‑investissement, parfois thématiques ou sectorielles. | Variable | Optimisation de la structuration des investissements et des partenariats. |
| Instruments financiers et placements liquides | Positions plus liquides (par exemple titres cotés ou fonds) liées à la stratégie globale. | Court à moyen terme | Gestion de la liquidité, flexibilité tactique et diversification complémentaire. |
La combinaison de ces différentes typologies permet à Novus Patrimonium de construire un portefeuille équilibré entre stabilité, potentiel de croissance et flexibilité financière. Chaque nouvelle participation est analysée à la lumière de son apport au profil global du portefeuille, de sa contribution aux flux de trésorerie et de son adéquation avec la philosophie d’investissement.
La taille de chaque position, la nature de l’instrument utilisé et la durée envisagée de détention sont définies au cas par cas, en tenant compte du risque global du portefeuille et des objectifs de la société.
La taille de chaque position, la nature de l’instrument utilisé et la durée envisagée de détention sont définies au cas par cas, en tenant compte du risque global du portefeuille et des objectifs de la société.
Novus Patrimonium attache une grande importance à la gouvernance des sociétés en portefeuille. Selon le type de participation, la holding est représentée dans les organes de décision appropriés (conseil d’administration, comité d’investissement, comité consultatif).
Un dispositif de reporting structuré est mis en place pour suivre les indicateurs financiers et extra‑financiers clés, ainsi que les principaux risques. Les résultats sont analysés à intervalles réguliers et discutés avec les organes de gouvernance internes de Novus Patrimonium, dans le respect des bonnes pratiques de conformité et de contrôle interne.
Un dispositif de reporting structuré est mis en place pour suivre les indicateurs financiers et extra‑financiers clés, ainsi que les principaux risques. Les résultats sont analysés à intervalles réguliers et discutés avec les organes de gouvernance internes de Novus Patrimonium, dans le respect des bonnes pratiques de conformité et de contrôle interne.
Au‑delà du suivi formel, la société privilégie un accompagnement actif et constructif des équipes de direction des sociétés en portefeuille. Cela se traduit par des échanges réguliers sur la stratégie, la structure de capital, les projets d’investissement et les enjeux de gouvernance.
Lorsque cela est pertinent, Novus Patrimonium met à disposition son expérience, son réseau de partenaires et ses bonnes pratiques pour soutenir le développement durable des sociétés détenues, tout en respectant leur autonomie opérationnelle.
Lorsque cela est pertinent, Novus Patrimonium met à disposition son expérience, son réseau de partenaires et ses bonnes pratiques pour soutenir le développement durable des sociétés détenues, tout en respectant leur autonomie opérationnelle.
La gestion du portefeuille de Novus Patrimonium s’inscrit dans un horizon principalement long terme. Les participations sont sélectionnées avec l’objectif de créer de la valeur de manière durable, plutôt que de rechercher une rotation rapide des actifs.
Des désinvestissements peuvent toutefois intervenir lorsque les objectifs stratégiques ou financiers sont atteints, lorsque le profil de risque‑rendement devient moins attractif, ou lorsque de meilleures opportunités se présentent. Chaque décision de rotation est prise de manière structurée, en cohérence avec la philosophie d’investissement et les principes de gouvernance de la société.
La part de liquidités et de placements plus flexibles est ajustée en fonction du pipeline d’investissement, des conditions de marché et des besoins propres à la holding.
Des désinvestissements peuvent toutefois intervenir lorsque les objectifs stratégiques ou financiers sont atteints, lorsque le profil de risque‑rendement devient moins attractif, ou lorsque de meilleures opportunités se présentent. Chaque décision de rotation est prise de manière structurée, en cohérence avec la philosophie d’investissement et les principes de gouvernance de la société.
La part de liquidités et de placements plus flexibles est ajustée en fonction du pipeline d’investissement, des conditions de marché et des besoins propres à la holding.
Pour mieux comprendre le cadre de gestion du portefeuille de Novus Patrimonium, nous vous invitons à consulter les pages dédiées à la philosophie d’investissement et à la gouvernance de la holding. Les principales évolutions du portefeuille (nouvelles participations, désinvestissements, faits marquants) font l’objet de communications régulières dans la rubrique Actualités & Blog.
